Abenex annonce le closing final de son Fonds Abenex Small Cap II à 180 millions d’euros, dépassant sa taille cible et confirmant l’intérêt des investisseurs institutionnels et privés pour sa stratégie dédiée à l’accompagnement de PME françaises et européennes performantes. Le Fonds accompagne des PME à fort potentiel de croissance en France, au Benelux et en Italie, en tant qu’actionnaire de référence (minoritaire contrôlant ou majoritaire) valorisées jusqu’à 60 millions d’euros. Le Fonds II s’inscrit dans la continuité du Fonds I, qui a généré une performance très solide à date en réalisant quatre cessions sur neuf investissements, pour un multiple brut moyen de 3,6x*. Ce Fonds de deuxième génération succède à Abenex Small Cap I, levé à 125 millions d’euros, et marque une nouvelle étape dans le développement de l’activité Small Cap d’Abenex.
Une levée soutenue par les investisseurs existants d’Abenex et de nouvelles relations
Après un premier closing réalisé à plus de 50 % de sa taille cible initiale de 160 millions d’euros, le Fonds a attiré des engagements d’investisseurs institutionnels et privés, dont environ 35 % de fonds de pension et caisses de retraite, 30 % de fonds de fonds et d’asset managers, 10 % de banques et assurances, ainsi que 25 % de family offices et d’investisseurs privés.
Une stratégie dédiée aux PME françaises et européennes performantes
Abenex Small Cap II investit dans des opérations de capital-investissement au sein de PME françaises et européennes, en tant qu’actionnaire majoritaire ou minoritaire contrôlant, autour de trois objectifs d’investissement : améliorer la qualité de vie, protéger les personnes et les biens, et augmenter les connaissances et optimiser les ressources. Avec l’appui de son équipe pluridisciplinaire d’Operating Partners unique sur le segment Small cap en France, Abenex prévoit d’accompagner les entreprises de son portefeuille dans leur plan de développement et de transformation, avec l’intention de faire franchir un cap majeur à ces projets vertueux pour la société. Le Fonds vise à réaliser environ onze à quatorze investissements.
Parmi les investissements déjà réalisés par Abenex Small Cap II figurent notamment Santis, un laboratoire franco-suisse qui développe et commercialise des compléments alimentaires à promesse santé, Asgard group, spécialiste de l’instrumentation et de la production électronique, Groupe Emeraude, acteur de la gestion de patrimoine et de la gestion privée en France, qui a déjà réalisé sept croissances externes depuis l’entrée d’Abenex au capital.
« La clôture de ce Fonds, le plus important que nous ayons levé à ce jour sur la stratégie Small Cap, témoigne de la confiance renouvelée de nos investisseurs. Cela nous permet de saisir les opportunités présentes sur le marché et de poursuivre activement le déploiement du Fonds. », déclarent Christian Dorléac et Julien Keignart, Associés Small Cap d’Abenex.
Olivier Moatti, Associé-Gérant, ajoute : « Nous remercions nos investisseurs pour la confiance qu’ils renouvellent à Abenex et ses équipes. Nous sommes persuadés du potentiel de cette stratégie Small Cap déjà illustré par la performance du premier Fonds lancé en 2018 en France, que nous allons également déployer en Italie et au Benelux. »
*Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. La rentabilité des investissements en portefeuille n’est jamais garantie. Tout investissement présente un risque de perte en capital.
